市場研究機構(gòu)Counterpoint Research每次更新全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組市場的跟蹤數(shù)據(jù)，都會引發(fā)業(yè)界高度關(guān)注，近日，Counterpoint更新了2025年第一季度市場數(shù)據(jù)，全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組出貨量同比增長16%，主要是由印度、中國和臘梅的強勁需求驅(qū)動的。出貨量前五的企業(yè)均為中國企業(yè)，這五家企業(yè)出貨量已占據(jù)全球總量的69%。過去幾年，中國企業(yè)在全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組市場中呈現(xiàn)出集中度的特點，似乎中國蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組在全球“所向披靡”，但需要清晰認(rèn)識到，該領(lǐng)域依然面臨著突出的挑戰(zhàn)，尤其是中國企業(yè)在海外拓展市場過程中需要深入關(guān)注一些核心問題。
中國企業(yè)依然擁有較高市場集中度
Counterpoint發(fā)布的2025第一季度數(shù)據(jù)顯示，移遠(yuǎn)通信、中國移動、廣和通、日海、利爾達(dá)這5家中國企業(yè)占據(jù)了全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組前五位置，5家廠商出貨量占全球出貨量比例達(dá)到69%。
其中，移遠(yuǎn)通信依然保持第一的位置，而且借助其占全球出貨量37%的比例，與其他廠商保持較大差距，第一季度移遠(yuǎn)出貨量同比增長了17%，略高于全球平均增速；而中國移動在第一季度出貨量實現(xiàn)了77%驚人的高速增長，使其從2024年第一季度略低于廣和通的第三位置，躍居第二的位置，出貨量占比也比廣和通高2個百分點；廣和通位居第三，第一季度出貨量的增速為29%；第四位的日海增速則相對緩慢，僅為9%，遠(yuǎn)低于全球平均增速；利爾達(dá)后來居上，從之前排名靠后逐漸進入前五的陣營，第一季度出貨量實現(xiàn)62%高速增長，其市場份額相比日海差距已不大，若后續(xù)增速能夠延續(xù)，則很有可能在下季度上升至第四的位置。
回顧2024年第一季度，全球出貨量前五的也是中國廠商，占比為61%，不過結(jié)構(gòu)略有不同，有方科技在2024年第一季度出貨量進入前五，2025年第一季度被利爾達(dá)超越。Counterpoint也披露2024年第一季度除了中國外海外市場蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組出貨情況，數(shù)據(jù)顯示，移遠(yuǎn)、Telit、廣和通、Semtech和銳凌無線5家企業(yè)市場份額超過68%，也呈現(xiàn)出顯著的高集中度特點。海外模組廠商Telit和Semtech占比近18%，彼時廣和通還未出售銳凌無線，因此可以說海外市場超過50%的份額由中國企業(yè)提供。
Counterpoint公開披露的數(shù)據(jù)更多聚焦于出貨量，而蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組收入呈現(xiàn)什么特點？筆者搜集了總部位于瑞典的一家物聯(lián)網(wǎng)研究機構(gòu)Berg Insight發(fā)布的數(shù)據(jù)，該機構(gòu)近期更新了一份2024年蜂窩物聯(lián)網(wǎng)報告，數(shù)據(jù)顯示，2024年前5家廠商收入占全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組收入比例達(dá)到72%，收入排名前5的廠商分別為移遠(yuǎn)、廣和通、Telit、銳凌無線和美格智能。雖然沒有2025第一季度的詳細(xì)數(shù)據(jù)，但在很大程度上能夠反映收入情況的現(xiàn)狀。其他收入靠前的主要供應(yīng)商包括日海、中國移動、Semtech、Kontron、有方科技u-blox、Murata、Nordic、Cavli Wireless和利爾達(dá)。可以看出，海外蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組廠商的收入排名相對出貨量排名有一定優(yōu)勢。
從全球視角來看，不論是出貨量，還是收入，蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組市場已成為一個高度集中化的領(lǐng)域，頭部機構(gòu)占據(jù)絕大多數(shù)份額。這一格局是在多年競爭中形成的，預(yù)計未來幾年依然保持類似的結(jié)構(gòu)。
中國蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組企業(yè)也面臨一系列挑戰(zhàn)
少數(shù)廠商集中化的格局在未來幾年中會保持相對穩(wěn)定的態(tài)勢，但隨著環(huán)境的變化，這樣的格局并非一成不變。對于已經(jīng)在全球市場中站穩(wěn)腳跟的中國企業(yè)來說，依然面臨著一系列挑戰(zhàn)，讓中國企業(yè)并不能在蜂窩物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域唱“獨角戲”。
一是地緣政治因素帶來出海的挑戰(zhàn)
因為眾所周知的大國博弈因素，海外多個國家和地區(qū)將網(wǎng)絡(luò)安全作為一個屢試不爽的“武器”，以影響國家安全的名義，對中國的蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組企業(yè)提出挑戰(zhàn)，給中國企業(yè)出海蒙上一層陰影。
2023年初，美國一家風(fēng)險顧問公司OODA Loop向英國政府出示的一份參考報告，認(rèn)為中國蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組存在安全隱患，主要來源于物聯(lián)網(wǎng)模組會收集數(shù)據(jù)和竊取隱私信息，并建議英國政府應(yīng)盡快出臺停止和更換中國蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組的政策，并設(shè)定時間期限。
2023年8月，美國眾議院“美中戰(zhàn)略競爭特別委員會”兩位議員對來自中國的蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組發(fā)出“安全警告”，提出采用中國蜂窩模組的聯(lián)網(wǎng)設(shè)備可能會被中國遠(yuǎn)程訪問和控制，且直接點名移遠(yuǎn)通信和廣和通這兩家中國最大的蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組廠商，并對FCC提出嚴(yán)格審查和進一步采取措施的建議。此后，F(xiàn)CC也給出響應(yīng)，并承認(rèn)了這一觀點。
印度作為蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組需求高速增長的另一市場，在2024年12月宣布正在制定一個新的監(jiān)管框架，要求物聯(lián)網(wǎng)模組的采購僅通過“可信來源”，并直指對中國原產(chǎn)地的物聯(lián)網(wǎng)配件在印度廣泛采用的擔(dān)憂。這一監(jiān)管框架的制定，也是類似追隨美英對中國蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組進行無證據(jù)指控。
一家全球化虛擬運營商1NCE曾發(fā)布一份報告，分析中國蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組市場在美國的情況。這家公司指出，其美國客戶使用的所有物聯(lián)網(wǎng)模組中，有31%來自中國廠商，相關(guān)比例大致如下：
隨著美國對于中國物聯(lián)網(wǎng)企業(yè)態(tài)度不斷變化，預(yù)計未來蜂窩物聯(lián)網(wǎng)廠商在美國的滲透率會持續(xù)下降。未來，若美國盟友積極跟進，則地緣政治對于蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組企業(yè)出海會造成顯著影響，而一帶一路、東南亞等國家和地區(qū)可能成為重點目標(biāo)市場。
二是技術(shù)快速演進對產(chǎn)品規(guī)劃的挑戰(zhàn)
信息通信技術(shù)是蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組企業(yè)進行產(chǎn)品規(guī)劃的一個重要依據(jù)，而技術(shù)快速演進讓企業(yè)面臨著主要產(chǎn)品線的決策。多年以來，模組是一個高度競爭、低毛利率的領(lǐng)域，業(yè)界高度關(guān)注出貨量，規(guī)模經(jīng)濟比較重要，對某一技術(shù)的堅定投入的同時，存在著巨額的“機會成本”，即要放棄其他可能的方向。
近年來，隨著國內(nèi)外需求的明確，LTE Cat.1系列成為大部分蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組廠商出貨的主力，NB-IoT也有相當(dāng)大的規(guī)模。然而，此前多家廠商也面臨著技術(shù)演進帶來的產(chǎn)品規(guī)劃挑戰(zhàn)，例如，在5G商用初期是否要大力推動5G模組，RedCap政策發(fā)布后是否會帶來規(guī)模化紅利、衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展催生IoT-NTN的需求是否要進一步跟進？這些決策均需要進行不小的投資。
當(dāng)前，隨著大模型催生的“人工智能+”成為全社會熱點，端側(cè)大模型成為一個重要方向。在筆者看來，很多廠商面臨著嚴(yán)重的“AI焦慮”：不入局AI，不推出端側(cè)大模型產(chǎn)品，似乎要被時代拋棄。在大模型給各行各業(yè)帶來的實際效果還不明確的背景下，蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組廠商入局大模型領(lǐng)域在短期內(nèi)能夠帶來多大收益？當(dāng)然，入局大模型也是新方向的探索，或許能夠找到一個更有前景的場景。
三是持續(xù)做好本地化生態(tài)的挑戰(zhàn)
近年來，蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組企業(yè)在海外占據(jù)較高市場份額，其背后是建立了完善的營銷渠道，對于本地化需求有了深入理解，海外獲得的利潤率也高于國內(nèi)市場。此前，中國蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組企業(yè)經(jīng)歷過國內(nèi)市場“刀刀見血”的激烈競爭，能夠勝出的企業(yè)在技術(shù)能力、產(chǎn)品質(zhì)量、成本控制等方面已做到近乎極致，過去幾年這些企業(yè)在海外市場能夠快速滲透、搶占大部分市場份額，對于海外模組廠商來說可以說是“降維打擊”，海外廠商與國內(nèi)廠商相比很難獲得競爭優(yōu)勢。今年u-blox退出蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組領(lǐng)域，可以說是針對這一現(xiàn)狀的決策。
不過，目前國內(nèi)廠商市場份額已達(dá)到了全球總量的70%，尤其是在海外市場的份額也達(dá)到相當(dāng)高比例，希望進一步擴大市場份額難度會越來越高。一方面，歐美等發(fā)達(dá)經(jīng)濟體對于蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組的需求低迷，加上地緣政治的影響，在一個低速增長的市場中企業(yè)要保持高速增長難度較大；另一方面，海外主流的蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組廠商也在不斷進步，并充分發(fā)揮本地化的優(yōu)勢，與中國企業(yè)展開競爭。
要保持在海外持續(xù)的競爭力，堅持以往的方式是必要的，但僅僅以往的做法還是不夠的，更要關(guān)注推動本土化的生態(tài)建設(shè)。對于已經(jīng)在海外市場扎根多年的廠商，本土化生態(tài)建設(shè)需要進一步理解細(xì)分市場需求，與本地各個層級用戶形成利益共同體，研發(fā)適應(yīng)性產(chǎn)品，引導(dǎo)客戶需求。另外，各國對于數(shù)字化、智能化相關(guān)技術(shù)和產(chǎn)業(yè)監(jiān)管政策不斷出臺，蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組廠商需要相關(guān)監(jiān)管合規(guī)團隊來保障企業(yè)出海符合相關(guān)要求，例如數(shù)據(jù)安全、跨境數(shù)據(jù)等規(guī)定，同時也為搭載了自身模組的終端廠商出海打下基礎(chǔ)，一些廠商還涉及到在本地建設(shè)工廠進行生產(chǎn)制造。
