5G概念昨日表現活躍，Wind統計顯示，截至昨日收盤，5G指數漲幅超1.8%。個股方面，中興通訊、縱橫通信、創(chuàng)意信息(300366,股吧)漲停。分析人士認為，中興事件歷經三個月后塵埃落定，長期看，國內通信業(yè)自主可控需求迫切，長期看好國內通信行業(yè)自主龍頭。

消息面上，中興禁令正式解除，7月9日，中興與美國就4億保證金托管協議達成一致并簽署托管協議；7月12日，美國商務部發(fā)布公告稱，美國已經與中國中興公司簽署協議，取消近三個月來禁止美國供應商與中興進行商業(yè)往來的禁令，中興將能夠恢復運營。中興通訊上周五發(fā)布2018上半年業(yè)績預告，預計上半年因業(yè)務停滯和罰款虧損70-90億元。

另外，我國光纖光纜自主可控發(fā)起反擊。商務部決定自2018年7月11日起，對原產于美國的進口非色散位移單模光纖按37.9%-78.1%不等的稅率征收反傾銷稅，受影響廠商包括康寧、德拉克等知名光纖光纜企業(yè)。

事實上，5G國際標準化工作如期推進，獨立組網標準在6月凍結，意味著全球產業(yè)鏈可以按統一標準開啟商用化進程，市場已充分消化對標準里程碑的預期。從2018年下半年開始，5G發(fā)牌的時間漸行漸近，5G的投資將進入實質階段，對主設備、光通信特別是光器件、射頻配套等都會產生實質影響。近日，工信部表態(tài)5G商用設備預計年底推出，5G商用設備的落地，將會全方位地推動我國朝著數字中國的方向發(fā)展。

隨著中興事件的落地、5G標準的凍結，運營商對5G網絡的推進也在加快。如中國移動與諾基亞簽訂高達10億歐元的大單，雙方將探索如何更有效地滿足未來不斷增長的網絡流量需求，以及5G網絡在物聯網、AI領域的深入應用。

“中興事件歷經三個月后塵埃落定，美國公布最新2000億元征稅清單，中美貿易戰(zhàn)升級風險猶在。長期看，國內通信業(yè)自主可控需求迫切，長期看好國內通信行業(yè)自主龍頭?！必斖ㄗC券建議關注光迅科技(002281,股吧)、烽火通信(600498,股吧)、亨通光電(600487,股吧)和中天科技(600522,股吧)。

招商證券(600999,股吧)認為，5G標準凍結奠定全球商用基礎，三大運營商2020年5G商用目標未變，傳輸網、核心網等5G早周期投資環(huán)節(jié)有望率先受益。除此以外，上半年中美貿易摩擦凸顯上游高端核心部件國產替代重要性，自主可控有望成為中長期發(fā)展趨勢。投資標的上，招商證券重點推薦高新興(300098,股吧)、烽火通信、光迅科技、光環(huán)新網(300383,股吧)、天源迪科(300047,股吧)、梅泰諾(300038,股吧)、星網銳捷(002396,股吧)、東土科技(300353,股吧)、金信諾(300252,股吧)、菲利華(300395,股吧)。

安信證券認為，5G仍是中長期通信行業(yè)最重要的投資機會，當前時點，既要關注行業(yè)中報及業(yè)績與估值相匹配的個股，更要關注如果5G政策走向積極面，由此帶來的核心器件國產化進度加速下的受益子行業(yè)和公司，建議關注5G射頻、5G光通信相關個股。重點推薦5G天線新龍頭飛榮達和覆銅板龍頭生益科技(600183,股吧)，高速光模塊龍頭中際旭創(chuàng)，建議關注通信設備商烽火通信。